Logo
Курсы валют:
  • Обменный курс USD по ЦБ РФ на 28.03.2024 : 92,5919
  • Обменный курс EUR по ЦБ РФ на 28.03.2024 : 100,2704
Какую роль играет Китай на рынке золота? Золотая серия

Какую роль играет Китай на рынке золота? Золотая серия

В ближайшее время на мировом рынке золота могут произойти коренные и очень интересные изменения. По большей части это связано с Китаем. Поднебесная повлияет не только на инвесторов в золоте, но и на всю мировую экономику, фондовые рынки и американский доллар.

Есть пять тенденций, которые могут изменить рынок золота навсегда. И в среднесрочной перспективе именно Китай претендует стать основным фактором изменения цен.

1. Китай теперь официально участвует в установке цен на золото. Ранее Китай запустил собственный бенчмарк на золото. Первый китайский золотой эталон представляет собой контракт на 1 кг золота. Его цена в рамках торговли между 18-ю участниками на Шанхайской золотой бирже (SGE) установлена на уровне 256,92 юаня ($39,69) за грамм, что составляет $1234,5 за унцию. Механика для цены в Шанхае сопоставима с механикой в Лондоне: справочная цена будет устанавливаться два раза в день на основе торгов в определенное время в течение пары минут.

Лондонский бенчмарк, например, устанавливается два раза в день на аукционе с 12-ю участниками. В Китае были выбраны 18 участников, включая четыре крупных государственных банка, иностранные банки Standard Chartered и ANZ, крупнейший в мире розничный магазин ювелирных изделий Chow Tai Fook и две крупнейшие золотодобывающие компании Китая. Это событие знаково повлияло на влияние Китая и расширило роль юаня в качестве мировой резервной валюты.

2. Китай участвует в установлении цены серебра. China Construction Bank, один из крупнейших в Поднебесной, присоединился к элитной группе банков, которые устанавливают официальную цену серебра. Список банков по именам довольно внушителен: HSBC, JPMorgan Chase, Bank of Nova Scotia, Toronto Dominion Bank и UBS. Это значит, что Китай также имеет прямое влияние на цену ключевого металла для промышленности и денежного рынка. Учитывая, что в Китае, Индии и России находятся одни из крупнейших промышленных потребителей серебра, это может достаточно быстро перекроить рынок.

3. Юань в корзине МВФ В ноябре прошлого года МВФ добавил юань в корзину резервных валют. Теперь она включает доллар, евро, фунт стерлингов, иену и юань. Эти валюты используются при расчете стоимости специальных прав заимствований (SPR). В долгосрочной перспективе это означает, что юань может стать настолько же популярным и используемым, как доллар или евро. Таким образом, Китай, увеличивая свои запасы золота, может усиливать свое влияние на мировой арене. Что, кстати, сегодня делает и Россия. Рекордный рост запасов золота для России - это и расширение ее влияния на мировых финансовых рынках.

По официальным данным, Пекин располагает 1797,5 тонны по состоянию на март, и это в 4,5 раза меньше запасов США и всего 2,2% от общего мирового объема запасов. Это означает, что Китаю необходимо продолжать покупать золото в огромных количествах, если он планирует расширять влияние. А если раскрыть реальный размер резервов в определенный момент, то это приведет к сильнейшему изменению ситуации в мире. Главная цель Китая - стать крупнейшей экономикой в мире. И одним из шагов для этого является накопление огромных резервов золота.

4. Добыча золота в Китае замедляется. Никто не застрахован от проблем, особенно если они связаны с длительным падением цен. Стоимость золота снижалась четыре года подряд, поэтому добыча в Китае в ближайшее время будет падать, и это может продолжаться несколько лет. Стоимость добычи выросла, качество руды падает, а запасы недобытого золота в КНР весьма ограничены. Поэтому китайский золотой экспорт незначителен. В итоге золото КНР не попадает на мировые рынки, и как бы много Пекин не добывал, это недостаточно для Китая влияет на мировой рынок.

5. Отсутствие других альтернатив для китайских инвесторов. Китайские инвесторы все активнее вкладывают в золото, так как не хотят, чтобы их сбережения были инвестированы при нулевых процентных ставках. Государственные облигации дают всего 1-2% доходности. Высокодоходные корпоративные бумаги дают больше, но только 15% от объема в Китае оценивается иностранными агентствами Fitch, Moody's и Standart&Poors, поэтому для многих риски слишком высоки.

Резкое падение этого года на фондом рынке разорило многих инвесторов, а пузырь в недвижимости может усилить эту тенденцию. Именно поэтому местные инвесторы так легко переходят в золотые ETF. Кроме того, большое воздействие имеет курс на девальвацию юаня. Это вызывает отток капитала из страны, и очень большие средства вкладывают в активы, связанные с золотом.

Какие перспективы открываются у России в связи с ростом восточного соседа? Прежде всего, возможно нарастить собственные золотые запасы и увеличить финансовое влияние на мировых рынках. Второй же задачей мог бы стать экспорт золота в Китай. Это даст возможность выйти в лидеры по мировой добыче золота и укрепить не только влияние на мировых финансовых рынках, но и промышленность, получить новые рабочие места и запустить проекты в территориях опережающего развития.

Этот государственный проект на Дальнем Востоке и в Восточной Сибири мог бы породить еще более масштабные задачи. За примерами далеко ходить не придется: успешно развивается золотодобыча в Магаданской области.

Шольц сообщил о переговорах между странами по поводу мира на Украине

Шольц сообщил о переговорах между странами по поводу мира на Украине

Разговоры ведутся на уровне советников по безопасности.

Венгрия, забравшая украинских военнопленных, не разрешает им возвращаться на родину

Венгрия, забравшая украинских военнопленных, не разрешает им возвращаться на родину

Будапешт пошел на хитрость, чтобы Россия отдала им украинских военнопленных.

В России прогнозируют резкое подорожание бытовой техники

В России прогнозируют резкое подорожание бытовой техники

На это может повлиять снижение планки беспошлинных онлайн-покупок.

В 2023 году мороженое в России пользовалось особым спросом

В 2023 году мороженое в России пользовалось особым спросом

Это показывает статистика: рост производства поставил рекорд.